Схема факторів ризику для визначення рівня зовнішніх ризиків

№ п/п	Показники	Значущість q = 100%	Реальні дані по роках	Бальна оцінка	Примітки
Країна 1	Країна	Країна	Країна
1-й рік	2-й рік	1-й рік	2-й рік	1-й рік	2-й рік	1-й рік	2-й рік
1	2	3	4	5	6	7	8	9	10	11	12
І.	Загальний стан економіки
1.	Реальний приріст ВВП, %										Вимірюється як загальний приріст виробництва товарів та послуг для кінцевого використання, вироблених у
Продовження табл. 5.1
											межах конкретної економіки. Темпи зростання ВВП: < 0% –0 балів; 0 – 3% - 1 бал; 3 – 6% - 2 бали; 6 – 10% - 3 бали; > 10% - 4 бали.
2.	Інвестиційне співвідношення, %										(Величина інвестицій / величина ВВП) · 100%. Оптимальне значення 25%
3.	Ефективність інвестицій										Середнє значення реального зростання ВВП розділене на середнє інвестиційне співвідношення. Чим більше це значення, тим вища ефективність економіки – критичний рівень 0,2. (Для індустріально розвинутих країн значення буде дещо нижчим)
4.	Середній рівень інфляції, %										Показник якісного рівня економічної політики країни. До 0% - 4 бали, 10% - 3 бали, 25% - 1 бал
5.	Податковий баланс, як відсоток від ВВП, %										Ступінь ефективності податково-бюджетної політики країни. Оптимальне значення 20 – 25%.
6.	Частка експорту в сумі ВВП, %										Експорт товарів та послуг у відсотковому виразі стосовно ВВП. Показник відкритості економіки, що вказує на спрямування внутрішніх ресурсів в торговий сектор; здатність країни управляти зовнішньою заборгованістю, її вразливість до шокових змін обсягу зовнішнього споживання. Оптимальне значення 10 – 15%.
7.	Концентрація експорту, %										Частка експорту основного товару у загальному обсязі експорту. Велике значення показника вказує на суттєву залежність від коливань умов на зовнішніх товарних ринках
8.	Концентрація імпорту, %										Частка імпорту основного товару у загальному обсязі вказує на велику залежність від коливань умов на зовнішніх товарних ринках
	Всього:		Всього по розділу І:
ІІ.	Заборго-ваність
9.	Частка зовнішньої заборго- ваності в загальному обсязі експорту										Критичний рівень ≥150%; критичний річний темп зміни ≥ 25%
Продовження табл. 5.1
10.	Частка зовнішньої за боргова- ності по послугах в загальному обсязі експорту, %										Виплата річних і амортизаційних сум по загальній зовнішній заборгованості у відсотковому вираженні стосовно надходжень від експорту. Показник короткострокової ліквідності. Критичний рівень ≥ 25%; критичне коливання 50% приросту за рік
	Всього:		Всього по розділу ІІ:
ІІІ.	Політичний ризик
11.	Ступінь націоналізації										Можливість без компенсаційної експропріації – 0 балів; надання різних пільг – 4 бали
12.	Ступінь вирішення бюрократичних питань										Враховується рівень державного регулювання, шкідливість здійснення митних формальностей, валютних переказів, оперативність діяльності усіх ланок грошово-кредитної системи
	Всього:		Всього по розділу ІІІ:
ІV.	Ризик форс-мажорних обставин										Враховується рівень розвитку послуг страхування, розвиток інфраструктури тощо
	Всього:		Всього по розділу ІV:
	ВСЬОГО

2. Сформулюйте пропозиції про виключення або включення в перелік запропонованих (або додаткових) показників з огляду на характеристики двох країн і наявну статистичну інформацію.

3. Розрахуйте окремі показники за два періоди часу.

4. Визначити бальну оцінку показників, орієнтуючись на їх оптимальний або критичний рівень (0 балів – максимальний ризик, 4 бали – мінімальний ризик).

5. Встановіть питому вагу (значущість, важливість) кожного показника у загальній оцінці (загальна сума 100%).

6. Обчисліть рівень ризику для кожної країни:

(5.1)

де b_ij – бальна оцінка j – ої країни за і-ий показник;

q_i – пиома вага і-го показника;

n – кількість показників.

7. Проаналізувати отримані результати і зробити висновок про рівень зовнішнього ризику у розглянутих країнах і основні фактори негативного і позитивного впливу.

Читайте також:

<== попередня сторінка	\|	наступна сторінка ==>
Тема 4. Зовнішні ризики у сучасному підприємництві	\|	Методика розв’язання.

Не знайшли потрібну інформацію? Скористайтесь пошуком google:

Генерація сторінки за: 0.002 сек.